Úvod do Prop Tradingu

Co je Prop Trading?

Definice Prop Tradingu: Prop Trading (proprietary trading) je forma obchodování, kde firma obchoduje na finančních trzích s vlastním kapitálem, nikoli s kapitálem klientů. Hlavním cílem je generovat zisk z obchodních operací, přičemž firma může obchodovat s různými aktivy, jako jsou akcie, forex, komodity nebo deriváty.

Jak Prop Trading Funguje: V rámci prop tradingu jsou tradeři najímáni firmou, která jim poskytuje kapitál na obchodování. Tito tradeři používají své vlastní strategie a dovednosti k tomu, aby zhodnotili kapitál firmy. Na oplátku si firma bere část zisku, zatímco trader může získat podíl na zisku, který dosáhne.

Historie a Vývoj Prop Tradingu: Prop trading má dlouhou historii, která sahá až do počátků burzovního obchodování. V průběhu času se tento model obchodování vyvinul, přičemž dnešní prop tradingové firmy využívají moderní technologie a pokročilé algoritmy ke zlepšení svých obchodních operací.

Jak fungují Prop účty?

Základní Koncept Prop Účtů: Prop účet je účet, který poskytuje prop tradingová firma traderovi, aby na něm obchodoval. Tento účet je financován firmou, nikoli samotným traderem, což umožňuje traderovi obchodovat s větším kapitálem, než by měl k dispozici jako individuální retail trader.

Struktura Prop Účtu: Prop účty mohou mít různé struktury, včetně:

• Fixní Kapitálové Účty: Firma stanoví pevný kapitál pro obchodování, který je k dispozici traderovi.
• Dynamické Kapitálové Účty: Kapitál k dispozici traderovi může růst na základě jeho úspěšnosti nebo splnění určitých kritérií.

Sdílení Zisků a Ztrát: Většina prop tradingových modelů funguje na základě sdílení zisků. To znamená, že firma si vezme určitou část zisku generovaného traderem. Podmínky mohou také zahrnovat omezení ztrát, která chrání firmu před nadměrnými riziky.

Pravidla a Očekávání: Tradeři na prop účtech jsou často vázáni určitými pravidly, jako je maximální povolené riziko na obchod, denní ztrátové limity nebo požadavky na minimální počet obchodů. Tato pravidla jsou nastavena tak, aby chránila kapitál firmy a zajišťovala konzistentní výkonnost.

Rozdíl mezi Retail Tradingem a Prop Tradingem

Retail Trading:

• Definice: Retail trading je obchodování prováděné jednotlivci (retail tradery) s vlastním kapitálem na finančních trzích. Tito tradeři používají své vlastní peníze a obvykle mají omezený přístup k většímu kapitálu.
• Omezené Zdroje: Retail tradeři mají obvykle přístup pouze k omezenému kapitálu, což může omezovat jejich obchodní možnosti. Musí také sami nést veškerá rizika spojená s obchodováním.
• Samostatné Rozhodování: Retail tradeři rozhodují sami o své obchodní strategii, investičních rozhodnutích a řízení rizik.

Prop Trading:

• Kapitál od Firmy: V prop tradingu firma poskytuje kapitál traderovi, což mu umožňuje obchodovat s většími objemy a realizovat strategie, které by byly s jeho vlastním kapitálem nedostupné.
• Sdílení Rizik a Zisků: V prop tradingu se rizika i zisky sdílí mezi firmou a traderem, což může snížit finanční zátěž pro tradera v případě ztrátových obchodů.
• Podpora a Nástroje: Prop tradingové firmy často poskytují traderům přístup k pokročilým obchodním nástrojům, technologii a analýzám, což může zvýšit jejich šance na úspěch.

Klíčové Rozdíly:

• Přístup k Kapitálu: Prop trading nabízí traderům přístup k většímu kapitálu, což může vést k vyšším potenciálním ziskům.
• Rizikový Profil: V retail tradingu nese trader veškeré riziko sám, zatímco v prop tradingu je riziko sdíleno mezi firmou a traderem.
• Odpovědnost a Očekávání: Prop tradeři musí dodržovat specifická pravidla stanovená firmou, zatímco retail tradeři mají větší volnost, ale také větší odpovědnost za své rozhodování.